中国财务欺诈成因的独特性

上市公司财务舞弊行为是由各种利益驱动的，这是上市公司财务舞弊的内在动因。

1.申请上市、配股和避免股票退市。

根据《公司法》等相关法律法规，企业申请上市配股有严格的条件和严格的政策约束。一些业绩达不到要求的企业，不得不进行财务造假，以获得上市资格和配股要求。更严重的是，上市公司连续三年亏损，证监会将暂停其股票交易，限期消除亏损。逾期未消除损失的，其股票将被摘牌，并终止其在本所的交易。亏损的上市公司为了保住上市主体资格，宁愿在会计处理上玩点花样，也不愿连续三年亏损，被判死刑。

1997年2月，PT洪光主要负责人在明知公司濒临亏损的情况下，决定调整账目，虚增利润，虚报利润，欺诈上市公司股票。上市半年，公司居然亏损近2亿。

2.扩大其融资能力。

上市后，公司可以向公众公开发行股票以筹集大量资金。曾经创造中国股市绩优神话的蓝天股份(1996)在上交所上市交易，上市融资2.4亿元。在国家政策对农业的大力支持下，公司刚刚上市1年，再次获得融资资格，融资1.1亿元。公司上市前9年，总资产只有2.77亿元，净资产只有654.38+7200万元。这只传奇的股票，背后隐藏着一个又一个谎言和骗局，最终造成了轰动全国的“中国农业第一股”蓝田股份造假事件。另一方面，上市公司、经营业绩差、财务状况不健全的企业，为了获得信用和商业信用，不可避免地要对会计报表进行粉饰。

3.实现管理层的利益。

上市公司的管理层不仅拥有丰厚的经济回报，还拥有耀眼的政治光环。沈阳黎明股份有限公司董事长王宏明荣获第二届“中国十佳女性”称号，多次被评为辽宁省劳动模范、沈阳市特级劳动模范，还荣获全国“五一”劳动奖章。郑公司董事长、法人代表李福干也先后获得全国劳动模范、优秀企业家等一系列荣誉，并当选为第九届全国人民代表大会代表。

4、其他相关利益者的利益需求

首先是地方政府的利益需求。上市公司大多是当地的明星企业，对当地经济发展有很强的推动作用，其经营状况往往涉及所在地区的利益、形象和政绩，因此受到当地政府的大力支持。曾被誉为中国“国企改革一面红旗”的郑州柏文股份有限公司，上市后红极一时，进入中国内资上市企业100强，成为当地企业界耀眼的改革明星和率先建立现代企业制度的典型。河南省有关部门将其树立为全省商业企业学习的榜样。二是会计师事务所的利益需求。一些会计师事务所为了在激烈的行业竞争中取得优势，参与了虚假会计信息的生成和传播。如果银广夏事件中的审计会计没有参与造假，对于它来说。

1999、2000的虚假财务报表被出具无保留意见，广大股东不会遭受重大损失。电视上那个中年人从股市中醒来消失的画面，让更多想投身股市的中国股民记住了一句话:股市有风险，入市需谨慎。

(二)欺诈成本低

在我国资本市场，会计造假的收益很高，但会计造假的成本很低，对会计造假违规行为的惩罚力度远远不够。2002年8月

“琼民源”从股市最大黑马变成最大骗局，股价全年涨幅高达1059%。“琼民源”控股股东民源海南公司携手深圳有色金属财务公司。在这起操纵股市的违法行为中，两家公司分别非法获利665100元和6630万元。琼民源董事长马玉河被指控做虚假财务会计报告后，仅被判处三年有期徒刑，这是中国适用法律规定的最高刑期。琼民源终止上市后，在北京市政府及其他政府主管部门的支持下，琼民源保留了其法律主体地位。通过换股，琼民源的股东变成了中关村股东，但并没有真正退市，政府最终成为了这家上市公司造假事件的买家。目前我国《会计法》中，对违反会计法规的单位最高经济处罚为65438+万元，对具体责任人最高处罚为5万元，远低于预期的违法所得，处罚并未伤筋动骨。

(三)目前，我国上市公司会计准则体系不完善。

在我国现行会计准则中，对同一会计事项存在多种可供选择的会计处理方法，这使得公司在选择会计政策时具有较大的随意性，客观上为上市公司操纵利润提供了一定的空间。