保险业绩的折现系数是多少

即:标准保费=规模保费*折扣系数

规模保费是实际收到的保费，折现系数会随着缴费年限的增加而增加。

为什么要有折叠因子:

首先，我们需要理解“内含价值”的概念:

内含价值是对寿险公司经济价值的估计，不包括未来新业务产生的价值，直接反映了寿险公司当前的经营成果。它由有效业务价值和调整后的净值组成，反映了在某个评估点之前已经生效的业务的价值。调整后的净值一般是指资产市值(包括所有不良资产)扣除负债后的金额；有效业务的价值是反映资本成本后未来可分配的贴现现金流。

在公司层面，内含价值是指公司的有效商业价值(VIFB)和调整后的净资产价值(ANAV)之和。有效商业价值等于未来利润的现值)；在评估时按一定的折现率折现(PVFP)；调整后的净资产是净资产减去偿付能力额度(SM)1的余额，也称为自由盈余(FS)。配方如下:

EV = VIFB + ANAV

= PVFP +(导航-短消息)

= FVFP + FS

其中:EV =内含价值。

VIFB =有效商业价值

ANAV =调整后的净资产

PVFP =现有业务未来利润的现值。

NAV =净资产

SM =偿付能力额度

FS =自由盈余

例如，一份人身意外险(消费保险)在保险公司眼里就是一份非常有效的保单。但对于理财型保险产品来说，理财型保单的内含价值远不如意外险保单，因为它要返还客户的本金，还要在相同的销售金额下派发红利。再比如分期缴纳的保费和分期缴纳的保费的区别，因为分期缴纳的保费是一个多年缴纳的合同，投保人必须在次年缴纳。这份合同包含了保费收入的价值，而分期缴纳的保费只交一年，其保单内含价值还不如前期缴纳的。

从微观角度可能更容易理解:X今年30岁，需要购买一份终身保障期的商业寿险。他选择了一款保险公司的产品，却面临着一个选择:是交65，438+000，000元(一次性缴纳保费)，还是每5年交25，000元，还是每年交65，438+00年。

对于X来说，如果现在经济比较宽裕，没有急需用钱的情况下，可以选择一次性付清。但是，如果他还有房贷或者车贷的负担，或者孩子教育需要钱的时候，那么他会选择10年。有一点要注意，无论是批发付款还是分期付款，保障都是一样的。(这里给你一个提示:现在很多保险公司都推出了“保费豁免”产品，被保险人(不是投保人)在交费期外可以免交剩余保费或者完全伤残，但保障不变。分期付款可以有这样的优势，所以在购买保险时选择有“保费豁免”功能的可能会更好)

但是对于保险公司来说，因为内含价值，所以批发支付和分期支付的意义是不一样的。按照基本的计算原则:等价交费、等价交换，既然客户有同样的保障，那么无论是分期交费还是批量交费，总的保费应该是一样的。

假设一次付清654.38+万元的折现系数为20%，五年付清第一年的折现系数为50%，以后四年的折现系数依次递减，分别为40%、30%、25%、20%，则可以得到一个等式:

100000 * 20% = 25000 * 50%+25000 * 40% * K+25000 * 30% * K？+25000*35%*K3+25000*20%*K4

(k是贴现率)