投资咨询公司和证券公司有区别吗?

投资咨询公司在西方国家被称为投资顾问,是证券投资者的专业向导,包括机构和个人。主要是为客户提供参考证券市场统计分析数据,对证券交易提出建议,拟定某种形式的证券投资计划。

特性

证券投资咨询公司最大的特点就是收集大量的基础信息,进行系统的研究分析,为客户提供分析报告和操作建议,帮助客户建立投资策略,确定投资方向。这类公司的咨询业务主要包括:①接受政府、证券管理机构和相关业务部门的委托,提供宏观经济和证券市场的研究分析报告和对策咨询;(二)接受证券投资者的委托,提供证券投资和市场法规的业务咨询;(三)接受公司委托,策划公司证券的发行上市方案;(四)接受证券机构的委托,策划相关证券事务计划,担任顾问;⑤编辑出版证券市场资料、出版物和书籍;⑥举办证券投资咨询讲座、报告会和分析会;⑦发布证券投资咨询方面的文章、评论和报告,通过公共媒体和电信设备系统提供证券投资咨询服务。

证券投资咨询机构的出现,一方面符合证券市场专业化的要求,另一方面也符合证券市场公开、公平、公正的原则。其作用有:(1)顾问利用自己的专业知识和丰富经验,对证券市场的相关因素进行系统的分析和研究,形成报告并向投资者发布,有利于提高证券市场的透明度;(2)咨询机构可以为市场上的发行人和投资者出谋划策,帮助他们选择最佳的融资和投资方案,从而有助于减少投资者的盲目性,提高资本运作效率;(3)咨询机构结合宏观经济因素,运用大量事实数据分析研究上市公司经营情况,引导投资者理性投资,有利于证券市场的稳定发展;(4)咨询机构对上市公司进行了深入研究,并在相关媒体上发布了分析报告,对上市公司的经营也起到了一定的监督和促进作用。

严格管理证券投资咨询机构是证券市场监管的重要内容。世界各国的证券监管机构都制定了相关法规来规范投资咨询活动。我国证券市场仍处于初级发展阶段,中小投资者占很大比重。他们的专业投资知识和经验相对不足,急需专业的投资咨询服务。为加强证券期货投资咨询机构管理,规范投资咨询活动,保护投资者合法权益,2月25日,1997、1997,国务院证券委员会发布《证券期货投资咨询管理暂行办法》,规定了证券投资咨询的业务范围、从业人员的基本条件和资格审批程序、从业人员和人员的管理以及对违规行为的相关处罚。该办法的颁布实施,必将规范证券投资咨询公司的行为,使其在引导投资者行为方面发挥更加积极的作用。

参考资料:

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证券公司是指经证券主管机关依法批准设立,在证券市场经营证券业务的金融机构。其业务主要包括以下六个方面:①代理发行证券;①代理证券交易或自营证券交易:③兼营和收购业务:④研究和咨询服务;⑤资产管理;③其他服务。如代理偿还证券本金、分红派息,还可以办理证券的托管和验证,接受委托办理证券的登记过户等。

根据《证券法》,我国证券公司分为两类,即经纪类证券公司和综合类证券公司。券商类证券公司注册资本最低限额为5000万元,只能从事经纪业务。综合类证券公司注册资本最低限额为5亿元人民币,可以从事证券经纪业务、证券自营业务和证券承销业务。

截至1997年末,全国共有专营证券业务的证券公司90家,兼营证券业务的信托投资公司237家,证券经营机构下设证券营业部2000余家,证券经营机构从事证券业务的人员超过10万人。

投行就是我们通常所说的证券公司。它被称为“投资银行”,是人们为了区分商业银行而形成的理论称谓。这个称呼起源于20世纪30年代的大危机之后。美国、英国等主要国家采取了银证分业的金融体制,将以证券业务为核心的投资银行业务与以存贷款业务为核心的商业银行业务完全分离。于是,现代意义上的投资银行应运而生。在实际业务中,投行不叫“XX投行”,叫“XX证券公司”或“XX公司”,比如摩根?史丹利、美林、野村证券、高成证券都是投行。中国各大证券公司基本都有投行部门。