国内有几种典型的p2p网贷商业模式。
(1)纯在线模式
其最大的特点是借款人和投资人都是从网络、电话等非地面渠道获取，且多为信用贷款，贷款金额较小，对借款人的信用评估和审核多通过互联网进行。这种模式接近于原有的P2P借贷模式，侧重于数据借贷技术、用户市场细分、小额密集的借贷需求。
平台强调投资人对风险的自信，通过风险保证金对投资人进行一定程度的保障。平台承担的风险较小，对信贷技术要求较高。
目前纯线上模式的业务拓展能力存在一定局限性，业务运营难度较大，但被普遍认为是国内P2P借贷未来的发展方向。国内采用纯线上模式的平台很少，最典型的就是老平台。
(二)债权转让的方式
这种模式最大的特点就是在借款人和投资人之间有一个中介——专业贷款人。为了提高放款速度，专业放款人先用自有资金放款，然后将债权转让给投资人，用归还的资金再次放款。债权转让模式在线下P2P借贷平台中较为常见，因此成为纯线下模式的代名词(指借款人和投资人都通过线下渠道发展，但部分纯线下平台通过线上渠道获取部分投资人)。
线下P2P借贷平台往往因体量大、信息不透明而饱受诟病。其用理财产品包装销售债权的行为，往往被认为涉嫌构建资金池。
但实际上，不同的纯线下平台采用的“理财模式”并不完全相同，很难一概而论。债权转让模式的典型平台有宜信、管群驰骋等。
(3)担保/抵押模式
这种模式要么引入第三方担保公司对每笔贷款进行担保，要么要求借款人提供一定的资产进行抵押，因此不再属于信用贷款。
如果担保公司符合合规经营的要求，且抵押资产选择得当，易于流动，这种模式下投资者的风险较低。尤其是房贷模式，因为风险保障能力强，综合贷款率有下降空间。
但由于引入了担保和抵押，放款业务流程较长，速度可能会受到影响。在担保模式中，担保公司承担所有违约风险，因此对担保公司的监管极为重要，优质担保公司可能凭借其强势地位挤压P2P借贷平台的定价权。
典型的担保/抵押平台有陆金所(担保公司提供担保)、辛凯贷(有担保资质的小贷公司提供担保)、互利网(房产抵押)。
(4)线上到线下
这款车型在2013更受关注。其特点是P2P借贷平台主要负责借贷网站的维护和投资人的开发，借款人则由小贷公司或担保公司开发。
流程是小贷公司或担保公司寻找借款人(多通过线下渠道)，审核后推荐给P2P借贷平台，平台再审核后将贷款信息发布到网站接受线上投资人的投标，小贷公司或担保公司为贷款提供全额担保或连带责任。
这种模式的特点是平台与借款人开发机构分工合作。前者致力于改善投资体验，吸引更多投资者。后者集中精力发展借款人，业务规模可以迅速扩大。
但这种模式容易割裂完整的风控流程，导致双方的道德风险，表现为平台一心一意吸引投资人，忽视对借款人的审核；小额贷款或担保公司致力于扩大借款人数量，降低审计标准。除非平台与借款人开发机构有很强的关系，或者平台本身有足够的信用评估和风险控制能力，否则平台将承担较高的运营风险。
典型的线上线下平台有互利网、向上360等。最近第三方交易平台(或钱庄)的概念从线上衍生到线下。这类平台为线下金融机构搭建线上渠道，展示后者提供的贷款项目，在线撮合借贷双方。线下金融机构申请，平台审核通过后，就可以进入平台，发放贷款项目，类似于淘宝的店铺(成为钱庄)。这类平台的典型案例是Qianzhuang.com。
(5)P2B模式
这种模式在2013也取得了很大的发展，其中B指业务，即企业。顾名思义，这是一种个人向企业提供贷款的模式。但在实践中，为了避免大量个人借钱给同一家企业带来的各种风险，一般都是先把钱给企业的实际控制人，再由实际控制人把钱借给企业。
P2B模式的特点是单笔贷款金额高，从几百万到几千万甚至上亿不等。一般是担保公司提供担保，企业提供反担保。这种模式要求P2P借贷平台具备较强的企业尽职调查、信用评估和风险控制能力，否则即使有担保和抵押，单笔贷款违约也可能突破担保公司的担保能力。
同时，这种模式也不再符合微尺度、集约化的特点。投资人充分分散投资和风险并不容易，相关压力转移到平台，对平台的风险承受能力提出了更高的要求。典型的P2B模式平台有爱投资、积木盒子等。
(6)混合模式
很多P2P借贷平台并不总是明确区分借款端、产品端和投资端。比如有的平台通过线上渠道，也有线下渠道发展借款人；有的平台既配信用贷款，又配担保贷款；也有一些平台同时支持手动投标和自动投标或者定期理财产品。这些平台可以称之为混合模式，典型代表就是人人贷。
一般来说，纯线上模式的平台数量较少，线下平台多采用债权转让模式；大量线上平台采用担保/抵押模式(其余采用风险担保模式或平台“担保”模式)；真正的线上到线下的平台数量还不多，但同时承担线下发展借款人和线上发展投资人责任的平台很多；第三方交易平台刚刚出现；P2B模式平台数量少，发展速度极快；混合模式平台的数量也迅速增加。